贺学强
- 作品数：9 被引量：19H指数：2
- 供职机构：中国人民大学国际学院更多>>
- 发文基金：国家自然科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理理学社会学更多>>
- 环境规制与污染密集型产业区域间转移——基于EKC和PPH假说的实证研究被引量：7
- 2015年
- 测度工业行业污染强度和政策环境规制强度,利用1998—2011年我国30个省份的面板数据,证实环境库兹涅茨曲线在我国基本上成立。同时污染强度与规制强度间存在反向关系,污染避乱所假说在我国是成立的。不过环境规制对不同区域污染治理的效果不同,东部最明显,然后依次为中部和西部。为应对污染产业转移,应实施环境责任追溯制度,完善生态补偿机制,建立民众诉求的畅通渠道。
- 胡德宝贺学强
- 关键词：减排成本污染密集型产业
- 基于动态Copula方法的股票组合VaR估计被引量：8
- 2010年
- 已有的使用动态时变Copula估计VaR的研究都仅限于考虑两个资产,对两个资产以上,Copula函数的参数过多,逐一设定参数的动态过程,将使模型复杂化,在计算上也不可行。为解决这一问题,文章使用条件Copula的概念,结合Engle的DCC方法,将椭球Copula的相关系数矩阵动态化,并将t-Copula的自由度设定为一动态过程的Logistic变换,由此得到的动态正态Copula和t-Copula可用于刻画两个以上资产相关结构的动态关系,进而可估计两个以上资产组合的VaR。文章还给出了一个经验应用。
- 贺学强易丹辉
- 关键词：VARDCC
- 动态分层阿基米德Copula模型的构建与应用被引量：2
- 2010年
- Copula函数在金融中的应用大多限于二元情形,而对高维Copula函数及其动态模型的研究相对不足。文章在隐马尔科夫模型的框架下,构建了动态分层阿基米德Copula模型,并使用EM算法估计了模型的参数;然后将协变量引入到隐马尔科夫模型的转移概率中,以考虑其他因素对所考虑变量的相关性动态的影响;最后,将模型用于股票组合动态相关性的研究。
- 贺学强
- 关键词：隐马尔科夫模型
- 公司信用风险研究的贝叶斯方法被引量：1
- 2010年
- 作为一种充分利用各种信息的贝叶斯方法,在金融领域已经得到越来越重要的应用,包括了样本和非样本信息的统计方法。本文在结构模型框架下,应用贝叶斯方法考虑违约风险的先验信息和专家信息,估计Morton信用风险结构模型的参数,求出违约概率的后验估计,最后本文给出一个经验应用。
- 钱正培贺学强
- 关键词：信用风险贝叶斯方法违约概率
- 高维动态Copula模型研究
- Copula理论在90年代后期以后在金融中得到了广泛的应用。但是，它在金融中的应用仍然存在以下两个方面的不足:第一，它所研究的问题，大多属于二元情形，对高维金融数据的研究不足。第二，使用动态Copula模型研究金融变量的...
- 贺学强
- 关键词：数据处理
- 不确定条件下信息获取与企业投资分析
- 贺学强
- 关键词：不确定性
- 异质信念与资产定价研究综述
- 2009年
- 在传统金融理论中,投资者被假设为同质的,具有一致的理性预期,这与现实并不相符,也无法对"股权溢价之谜"等金融异象提供合理的解释。行为金融中的异质信念理论与现实更加符合,也为解释这些异象提供了理论支持。本文以异质信念的来源为线索,对投资者的异质信念与资产定价的关系进行了综述。
- 杨柯帅贺学强
- 关键词：行为金融异质信念资产定价
- 股票组合VaR估计:基于动态Copula方法被引量：1
- 2010年
- 已有的使用动态时变Copula估计VaR的研究都仅限于考虑两个资产,对两个资产以上,Copula函数的参数过多,逐一设定参数的动态过程,将使模型复杂化,在计算上也不可行。为解决这一问题,文中使用条件Copula的概念,结合Engle的DCC方法,将椭球Copula的相关系数矩阵动态化,并将t-Copula的自由度设定为一动态过程的Logistic变换,由此得到的动态正态Copula和t-Copula可用于刻画两个以上资产相关结构的动态关系,进而可估计两个以上资产组合的VaR。最后,文章给出了一个经验应用。
- 贺学强艾小青
- 关键词：VARDCC
- 高维动态Copula研究
- 贺学强
