王杨
- 作品数：11 被引量：54H指数：4
- 供职机构：上海师范大学数理学院更多>>
- 发文基金：国家重点基础研究发展计划国家自然科学基金上海市科委重大科技攻关项目更多>>
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- 随机汇率下的信用违约互换定价模型
- 2013年
- 在随机汇率的假设下,通过倒向Kolmogrov方程,运用结构化方法建立了信用违约互换的定价模型,得到了美元市场上信用违约互换价格的显式解,并给出了相关的金融意义分析.
- 王杨倪昱婧张寄洲
- 关键词：信用风险信用违约互换
- 随机波动率下的脆弱期权定价问题被引量：3
- 2011年
- 考虑含有交易对手违约风险的期权定价.在随机波动率情况下,采用PDE方法对脆弱期权进行建模,并且推导出定价方程.然后利用有限差分方法给出数值解法,并对数值结果和参数进行了分析.
- 王磊王杨张寄洲
- 关键词：信用风险随机波动率有限差分方法
- 有交易成本的欧式期权定价公式被引量：17
- 2005年
- 在波动率σ(t),红利率q(t),无风险利率r(t)均为时间t的已知函数和在证券市场中有交易成本的假设下,得到了欧式期权的定价方程,从而获得欧式看涨期权和看跌期权的定价公式及它们的平价公式.
- 王杨肖文宁张寄洲
- 关键词：看涨期权看跌期权交易成本期权定价
- 双障碍期权的定价问题被引量：4
- 2009年
- 根据初始股票价格S0的位置将双障碍期权划分为两大类,研究了双障碍期权的定价问题,发现双障碍期权或由一份单障碍期权和一份双边敲出期权组合而成或由两份单障碍期权组合而成,从而将双障碍期权的定价问题转化为单障碍期权和双边敲出期权的定价问题.
- 王杨张寄洲傅毅
- 关键词：期权定价
- 几何平均亚式期权定价方法的探析被引量：18
- 2005年
- 本文对几何平均亚式期权不同的定价方法进行了详细的论述,从随机偏微分方程途径与概率论途径两个角度仔细描述了亚式期权定价的过程中,每个具体的主要演算步骤.本文采用几何平均法计算资产价格的平均值,并以连续时间的情形为例,用两种不同的方法得到几何平均亚式期权的解析定价公式,并通过比较得出两种结论是完全一致的.
- 肖文宁王杨张寄洲
- 关键词：对数正态分布亚式期权
- 中国市场上一类指数型分级基金的定价模型与金融分析被引量：4
- 2011年
- 对于我国市场上一类指数型分级基金的定价问题,本文利用无套利原理,对银华深证100指数分级基金建立数学模型,通过求解偏微分方程得到显式解,并从金融意义上分析了各个参数以及杠杆率对价格的影响。另外,对条款设计进行了合理性改进,在向下敲出边界上引入计时器,加强产品的投资保本性。
- 王杨邓莹睿张寄洲
- 关键词：分级基金偏微分方程金融分析
- 前向打靶格方法计算巴拉和巴黎期权的价格
- 2007年
- 本文采用前向打靶格方法计算了巴拉期权和巴黎期权的价格.
- 王杨张寄洲
- 一种与得利宝有关的理财产品的定价分析被引量：2
- 2008年
- 讨论了一种与得利宝有关的理财产品的定价问题,对其建立了数学模型.利用动态规划原理和It公式推导出它的定价方程是一个完全非线性偏微分方程:Hamilton-Jacobi-Bellman方程,并分析了解的存在性、唯一性和凸性,最后给出了数值算法.
- 王杨边保军陈杰
- 关键词：理财产品HAMILTON-JACOBI-BELLMAN方程唯一性凸性
- 复合条款下的农作物生长指数期权定价公式被引量：1
- 2010年
- 本文针对农作物生长的阶段性,研究了在连续扩散的基础上,含有障碍条款以及重置条款的农作物生长指数期权的定价问题。利用投资组合进行对冲,建立了农作物生长指数期权的复合条款模型。通过分阶段计算,得到了相应的定解问题,最后用偏微分方程的理论得到显式的定价公式并给出了数值分析实例。
- 傅毅张寄洲王杨
- 关键词：复合期权投资组合
- 违约风险的欧式期权定价模型(英文)被引量：2
- 2009年
- 建立了违约强度为常数和变量时的期权定价模型,并通过PDE的方法得到了模型的显式表达式.同时,也建立了违约强度为随机变量的期权定价模型,并用蒙特卡罗方法计算其解.
- 傅毅张寄洲王杨
- 关键词：信用风险欧式期权PDE蒙特卡罗方法
